ポートフォリオ理論– tag –

投資信託やETFを比較するとき、過去リターンだけでは値動きの大きさを見落としやすい。シャープレシオの基本的な考え方と、家計に合わせて確認したい前提を整理する。

分散投資は商品数を増やすだけでは十分とは限りません。値動きの違い、相関係数、資産配分、リスク許容度を手がかりに、家計資産の偏りを点検する考え方を整理します。

投資のリスクは「損をする危険」だけではなく、収益率のばらつきや不確実性も含む考え方です。期待収益率、分散、標準偏差の基本を整理します。

ポートフォリオとアセット・アロケーションの基本を、家計全体の資産点検という視点から解説。分散投資やリバランスを、売買テクニックではなく偏りを確認する考え方として整理します。